投资入门

出席领导：董秘兼CFO，戴总；证券事务代表，刘总

本次会议要点总结：

1、国家迎来金融科技的发展浪潮，金融和科技的深度融合成为新的趋势，百度入股宇信将在下一轮的创新技术深入应用中为双方带来优势

2、公司和百度双方规划在金融云、大数据，人工智能以及区块链等领域的展开合作，为行业内客户提供更多价值。

3、数字科技与监管是未来非常好的发展方向，公司预计很快找到基于区块链的数字货币解决方案，同时兼顾监管层面的金融安全。

重大事件内容：

今早公司发布了公告：公司股东远创基因和光控基因合计拟转让公司5.71%的股份给百度（中国）有限公司，转让价格以股份购买协议签署日的前一日收盘价的95%为定价基准，购买价款合计为6亿元。

同时，公司与百度网迅签署业务合作协议，百度承诺在2年内不得减持该部分公司股份。公司与百度联合共建包括金融行业云、互联网金融核心整体产品和解决方案、数据库、大数据智能分析平台、区块链和可信计算等产品。公司与百度进行深度技术整合，由百度提供技术平台能力，由公司提供金融数据建模、运营分成业务平台等技术应用能力，联合打造业内先进的“技术+应用+生态”整合能力，并由双方共同宣传。

在商务合作上，基于公司与百度在互联网核心、AI开发平台、营销风控、大数据、区块链等金融行业的深度合作，由百度智能云提供相关的产品技术能力，并由公司提供和保证有质量的销售线索并促成双方合作的相关项目落地。公司与百度联合打造“技术+应用+生态”整合能力，彰显公司在金融科技的综合实力和强大客户基础。

一、董秘解读百度入股重大事项

公司经营多年保持稳健，与百度、阿里等互联网领先企业曾有多次业务合作，此次引进战略投资者后，有望未来达到双赢局面。

国家正在迎来金融科技的发展浪潮，金融和科技的深度融合成为新的趋势，银行业已经进入转型十字路口，公司作为银行业解决方案提供商，同样面临转型的选择。人工智能等底层前沿技术的支撑和深度应用能够加速金融业新一轮的智能化变革。

百度入股宇信科技，将在下一轮的创新技术深入应用中为双方带来优势。百度是全球领先的人工智能平台型公司，宇信科技是金融科技的赋能者，将百度提供的底层前沿技术与业务场景结合，将开创出新的创新优势。双方分别成立专业团队，负责协调整合双方的资源，进行优势互补。

截至目前，互联网企业入股垂直行业的投资案例丰富，有先驱者的经验，宇信和百度的合作将更有可能带来战略价值的双赢。通过战略层面协同发展，公司将为客户提供更加智能、安全、高效的金融科技服务，共同建立一个完成的生态系统，实现产业共赢。

双方规划在金融云、大数据，人工智能以及区块链等领域的展开合作：

    1）金融云方面，公司将协同整合百度云的资源，与建行长期合作伙伴共同商讨，建立有中国特色的金融云服务生态；

    2）大数据方面，基于百度积累的海量C端资源建模，为银行提供一个精准营销、风险控制平台；

    3）人工智能方面，利用百度所积累的研究的人工智能的先进的技术和能力，在金融应用上展开更紧密的合作；

    4）区块链方面，未来需要解决方案来实现利用区块链作为一个分布式架构来形成数字货币，同时满足各国央行的金融监，宇信的行业理解与百度的底层技术充分合作，将做到1+1>2，为行业带来更大的价值。

当前处于金融科技转型浪潮过程中非常重要的时间点，迫切需求将底层先进技术与行业知识能力结合在一起。公司的差异化竞争优势在于深耕行业二十年积累的能力，而百度掌握人工智能、区块链领域的前沿技术，宇信和百度的合作将为行业内客户提供更多价值。

二、问答环节

Q：宇信对于合作伙伴的入股持有什么态度？

A：结合过去二十多年的发展经历，宇信科技对合作伙伴一直持开放态度。第一个原则是双方互相完全开放、透明；第二个原则是做到可持续的双赢，合作的成功很大程度上取决于投入，在股权绑定的前提下持续的投入才能带来更多额外的价值。第三，在合作的过程中充分的协调资源，整合更多的生态圈。因此，公司在选择合作伙伴时会更加谨慎，目的是更好地为客户提供价值。

Q：数字货币的推出会有什么正面影响？

技术类公司、各国央行都在思考如何数字货币注入金融市场，金融安全和监管必不可少，数字科技与监管是未来非常好的发展方向。中国是世界上最早迈出探索脚步的国家之一，必然涉及对银行IT系统的改造升级，宇信科技处于行业里面的龙头地位，同时找到更好的合作伙伴来探索更大的价值，因此能够为公司带来更好的业务机会。我们更关注中长期的影响，预计很快找到基于区块链的数字货币解决方案，同时兼顾监管层面的金融安全，因此会对金融业产生非常大的影响。

Q：公司创新业务的拓展方向和节奏？

创新业务是我们过去两年最关注的发展方向。经过常年积累，公司具备很好的业务能力，但是业务变现能力有限。目前银行业竞争加剧、迫切求变，公司有望整合各方资源，提供一个平台，更好帮助银行拓展业务，进而开展利益共享、风险共担的业务模式。

Q：城商行三类客户的订单情况增长趋势？

对于行业本身，增速相对稳定在20%左右。

1）分客户而言，论增速，中小银行增长较快，论投入规模，国有银行投入更大。中小银行对业务转型需求更加迫切，将会在创新业务、系统的升级改造上有更多的IT投入。

2）整体来看，客户分布更均匀，国有银行对软件收入贡献占25%、股份制银行占30%，中小银行占30%，非银行机构贡献10%。整体保持较好的增长。

Q：历史业绩波动较大，原因如何？2020年是否能够维持之前的增长？

未来，高速增长对公司的管理半径挑战较大。行业转型带来了机会与挑战公司在进行战略挑战，公司在非上市期间增长较慢，主要因为管理体系改革，建立了以IT系统为工具、以数据为基础的管理理念，夯实内功同时优化项目和客户，为公司下一步的稳健发展积累了优势。完成工作后，2016年至今整体业绩趋势相对比较乐观。基于2019年的订单情况，我们对行业本身以及公司合理正常的发展趋势非常有信心。

Q：公司增长相对于其他银行IT类公司较快，为什么差距这么大？

在行业内，宇信的定位、发展、乃至整体战略上，区别于其他公司。对于宇信而言，首先，产品线非常全，规避了产品线本身的波动。其次，客户结构分布均衡，覆盖大型银行、城商行、中小银行。最后，公司注重治理和管理，管理理念不断演变和成熟，因此发展更加稳健。